財(cái)聯(lián)社1月17日訊，昨日市場(chǎng)全天沖高回落，三大指數(shù)小幅上漲。滬深兩市全天成交額1.27萬(wàn)億，較上個(gè)交易日放量850億。盤面上，熱點(diǎn)快速輪動(dòng)，個(gè)股漲多跌少，全市場(chǎng)超3300只個(gè)股上漲。板塊方面，家電、小紅書概念、有色金屬、CPO等板塊漲幅居前，人形機(jī)器人、半導(dǎo)體、白酒、軍工等板塊跌幅居前。截至收盤，滬指漲0.28%，深成指漲0.41%，創(chuàng)業(yè)板指漲0.66%。

在今天的券商晨會(huì)上，中金公司表示，看好PCS龍頭廠商2025年實(shí)現(xiàn)量利雙收；中信建投指出，關(guān)注AIDC建設(shè)產(chǎn)業(yè)鏈；中信證券表示，特朗普即將就職，外部擾動(dòng)因素將逐步明確。

中金公司：看好PCS龍頭廠商2025年實(shí)現(xiàn)量利雙收

中金公司表示，隨著可再生能源裝機(jī)持續(xù)增長(zhǎng)，光伏風(fēng)電出力波動(dòng)性導(dǎo)致電網(wǎng)承壓，因此新能源配儲(chǔ)成為各國(guó)提升電網(wǎng)穩(wěn)定性、持續(xù)發(fā)展新能源的迫切訴求，中金公司通過(guò)進(jìn)行美國(guó)、英國(guó)、印度、中東四個(gè)區(qū)域集中式光儲(chǔ)和獨(dú)立儲(chǔ)能現(xiàn)狀分析，認(rèn)為其光儲(chǔ)裝機(jī)可持續(xù)增長(zhǎng)，此外，中金公司也發(fā)現(xiàn)巴西、土耳其滿足儲(chǔ)能裝機(jī)增長(zhǎng)觸發(fā)條件，有望成為潛在儲(chǔ)能高增市場(chǎng)。受益于全球大儲(chǔ)裝機(jī)強(qiáng)勁增長(zhǎng)，中金公司看好PCS龍頭廠商2025年實(shí)現(xiàn)量利雙收。

中信建投：關(guān)注AIDC建設(shè)產(chǎn)業(yè)鏈

中信建投指出，當(dāng)前隨著AI算力需求提升，尤其是國(guó)內(nèi)供給和需求兩端都出現(xiàn)積極變化，對(duì)于數(shù)據(jù)中心的需求也將隨之增加，尤其是高功率的超大型數(shù)據(jù)中心機(jī)房，也對(duì)電力、溫控等環(huán)節(jié)提出了更高要求，建議重點(diǎn)關(guān)注AIDC產(chǎn)業(yè)鏈，包括AIDC服務(wù)商、電力設(shè)備、液冷溫控等環(huán)節(jié)。

中信證券：特朗普即將就職，外部擾動(dòng)因素將逐步明確

中信證券指出，當(dāng)前市場(chǎng)面臨的核心外部變量是特朗普1月20日的就職。中信證券認(rèn)為，在特朗普就任首月或應(yīng)同時(shí)關(guān)注國(guó)內(nèi)與對(duì)外政策，在經(jīng)濟(jì)方面，或簽署關(guān)稅、放松行政監(jiān)管、鼓勵(lì)加密貨幣發(fā)展等行政令，并圍繞減稅計(jì)劃開(kāi)展與國(guó)會(huì)的談判；在能源方面，或簽署支持傳統(tǒng)能源生產(chǎn)等行政令，強(qiáng)化關(guān)鍵資源保障，并再次退出《巴黎協(xié)定》；在社會(huì)方面，或簽署加強(qiáng)邊境管控、驅(qū)逐具有暴力犯罪情況的非法移民、清除部分多元化項(xiàng)目等行政令；在外交方面，或推出結(jié)束俄烏沖突的方案，并對(duì)北約等盟國(guó)施壓提高軍費(fèi)分?jǐn)?。關(guān)稅節(jié)奏方面，中信證券認(rèn)為特朗普曾提出的全球普遍關(guān)稅落地或面臨一定阻礙，中國(guó)企業(yè)出海布局仍是長(zhǎng)期趨勢(shì)，而對(duì)華關(guān)稅加征或遵循一定行業(yè)優(yōu)先級(jí)順序。對(duì)國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)而言，預(yù)計(jì)1月下半月隨著特朗普上任，外部擾動(dòng)因素將逐步明確，為對(duì)沖潛在外部壓力，逆周期調(diào)節(jié)和穩(wěn)市場(chǎng)政策均值得期待。