財(cái)聯(lián)社1月18日訊（編輯 平方）據(jù)Choice數(shù)據(jù)顯示，截至發(fā)稿，近一個(gè)月（2024.12.18-2025.1.18）包括聞泰科技、水晶光電、華工科技、孚能科技、廣合科技、溫氏股份、易點(diǎn)天下、香飄飄、聯(lián)德股份、實(shí)豐文化、中礦資源、楚江新材、斯萊克、中際旭創(chuàng)、國光電器、八億時(shí)空、瀾起科技在內(nèi)的17家上市公司機(jī)構(gòu)來訪接待量超100家，具體情況見下圖：

其中，小紅書概念股易點(diǎn)天下近一個(gè)月機(jī)構(gòu)來訪接待量為139家。消息面上，小紅書國際版近日登頂多國應(yīng)用下載榜。小紅書電商1月15日披露的數(shù)據(jù)顯示，2024年小紅書電商新入駐商家數(shù)同比增長8.1倍，單場(chǎng)破百萬的店播直播間是上年3倍。此外，據(jù)科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)報(bào)道，小紅書新老股東確有交易意向，最新估值達(dá)200億美元。

易點(diǎn)天下此前在互動(dòng)平臺(tái)表示，公司與抖音、快手、微信、微博、小紅書、B站、知乎等社交平臺(tái)合作，已覆蓋全部頭部以及中部社交平臺(tái)軟件；直播業(yè)務(wù)近期在合作的有劉畊宏、劉詩詩、中國好聲音導(dǎo)師等頭部明星。易點(diǎn)天下1月6日在電話會(huì)議上表示，作為AppLovin在國內(nèi)的首家代理商，雙方在合作中各有側(cè)重。AppLovin希望通過我們?yōu)樗麄儙砀嗫蛻艉土魉杖?，而我們希望通過代理模式拓展業(yè)務(wù)。這樣就可以快速增加市場(chǎng)份額，避免與其他代理商的競(jìng)爭(zhēng)。

此外，華工科技、廣合科技、中際旭創(chuàng)同屬于共封裝光學(xué)（CPO）概念股，同期機(jī)構(gòu)來訪接待量分別為176家、152家、119家。消息面上，據(jù)媒體報(bào)道，英偉達(dá)或?qū)⒂?025年3月召開的GTC大會(huì)推出CPO交換機(jī)新品。供應(yīng)鏈透露，這款CPO交換機(jī)正處于試產(chǎn)階段，若進(jìn)展順利，今年8月即可實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)。

激光產(chǎn)業(yè)的知名高科技公司華工科技在1月15日發(fā)布的投資者關(guān)系管理信息中表示，數(shù)通光模塊國內(nèi)市場(chǎng)方面，今年將實(shí)現(xiàn)明顯增長，在主要的互聯(lián)網(wǎng)及設(shè)備廠商中，公司數(shù)通產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)100G、200G到400G、800G全系列產(chǎn)品的覆蓋，今年高速率光模塊交付進(jìn)一步增多，800G產(chǎn)品也將持續(xù)上量。公司聯(lián)接業(yè)務(wù)今年的增長是確定的，在部分廠商的優(yōu)勢(shì)份額確定性也較強(qiáng)，此外LPO全系列產(chǎn)品也將批量交付。

光聯(lián)接業(yè)務(wù)海外市場(chǎng)方面，公司已在多家頭部客戶進(jìn)行400G、800G以及1.6T產(chǎn)品的測(cè)試。800GLPO產(chǎn)品已獲得明確需求，目前在加緊測(cè)試，盡快導(dǎo)入，1.6T產(chǎn)品正加快送樣測(cè)試，整體進(jìn)度處于行業(yè)第一梯隊(duì)。公司光聯(lián)接業(yè)務(wù)海外工廠已經(jīng)實(shí)現(xiàn)投產(chǎn)條件，正在做好800GLPO產(chǎn)品一季度上量的準(zhǔn)備。

中國內(nèi)資企業(yè)中排名第一的服務(wù)器PCB供應(yīng)商廣合科技1月17日發(fā)布業(yè)績預(yù)告，預(yù)計(jì)2024年凈利潤6.3億元-6.9億元，同比增長51.92%-66.39%。公司表示，受益于通用服務(wù)器迭代升級(jí)帶來的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化，以及AI加速演進(jìn)和應(yīng)用上的不斷深化，預(yù)計(jì)公司2024年度的營業(yè)收入和凈利潤較上年同期均將有所增長。廣合科技1月9日在互動(dòng)平臺(tái)表示，公司有向客戶提供800G光模塊PCB產(chǎn)品的研發(fā)和樣品制作，暫無量產(chǎn)訂單。公司持續(xù)關(guān)注前沿技術(shù)發(fā)展趨勢(shì)，生產(chǎn)滿足市場(chǎng)及客戶需求的產(chǎn)品。

廣合科技在2024年12月24日發(fā)布的投資者關(guān)系活動(dòng)記錄表中稱，HDI采取高密度互連、微盲埋孔技術(shù)工藝，在新一代AI服務(wù)器中應(yīng)用越來越廣泛，針對(duì)高階HDI產(chǎn)能公司正積極進(jìn)行規(guī)劃布局，提升工藝能力和產(chǎn)能滿足下游客戶需求。目前公司HDI產(chǎn)能較小，主要配合下游客戶數(shù)據(jù)中心類產(chǎn)品的需求，目前公司正在推動(dòng)的技改會(huì)提升這部分產(chǎn)品產(chǎn)能。

全球領(lǐng)先的光模塊解決方案提供商中際旭創(chuàng)1月10日在電話會(huì)議上，回應(yīng)“近期傳聞海外客戶砍單30%？”的提問時(shí)表示，公司沒有收到任何客戶的砍單通知。相反，2025年客戶的800G需求旺盛，訂單增長強(qiáng)勁，CSP客戶組建以太網(wǎng)數(shù)據(jù)中心，會(huì)大規(guī)模采購800G。公司無論是交付能力、產(chǎn)能、800G的市場(chǎng)導(dǎo)入進(jìn)度等情況都在業(yè)內(nèi)擁有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。

從去年公司的400G硅光已經(jīng)開始上量，交付情況和良率都很不錯(cuò)，2025年800G硅光也會(huì)開始上量，400G硅光也會(huì)繼續(xù)保持出貨。800G的進(jìn)度和需求量都沒有影響，1.6T也會(huì)在今年逐季開始上量。此外，3.2T目前正在預(yù)研，重點(diǎn)客戶希望繼續(xù)沿用可插拔的技術(shù)，同時(shí)硅光方案也在同步推進(jìn)。預(yù)計(jì)2026-2027年是1.6T的上量階段，其后才會(huì)逐漸迭代到3.2T，大家在這個(gè)過程中會(huì)看到客戶對(duì)技術(shù)路徑的選擇和使用情況。